我们再来看李四。因为李四是看空，也是 10 倍杠杆，EOS 从 20 元跌到了 15 元，跌幅 25%。所以，李四的期货合约收益率是 250%（EOS 本位）。换句话说，李四用 100 枚 EOS 赚取了 250 枚 EOS，加上本金，一共可以取出 350 枚 EOS。
假设到了Voice宣布，EOS 的价值急剧下跌，最后跌到了 15 元，对比于张三、李四买入时的 20 元，价值跌去了 25%。那张三和李四各自的期货合约收益如何呢？
在《什么是期货合约，为何普通人参加风险高容易爆仓吃亏》一文中，懂得给各人先容了：期货合约就是约定好的某笔期货生意业务的协议，主要的浸染是对冲风险（套期保值）和操作杠杆以小博大。 但在实际操纵进程中，生意业务平台有担保金制度，会给出最低担保金率。一般来说，10 倍杠杆的最低担保金率是 10%。也就是说，张三的期货合约，只要吃亏到达 90% ，假如不再继承追加担保金，生意业务平台就会强制将张三的看涨合约卖出，也就是强制平仓，以制止价值继承下跌后，张三的吃亏高出100%。这样算下来，假如不追加担保金，只要 EOS 的价值跌到 18.2 元，张三就爆仓了。
于是，张三去某生意业务平台存了 100 枚 EOS 作为期货合约的担保金，以 10 倍的杠杆开多；李四也存入了 100 枚 EOS，以10倍的杠杆开空。假设他们买入时，EOS 的价值都是 20 元。
我们照旧先看一个例子，为了利便说明，，不思量生意业务中的手续费问题：
先看张三，因为张三开的是 10 倍杠杆，所以对付张三而言，他的期货合约收益/损失是 EOS 价值颠簸幅度的 10 倍。换句话说，由于张三看涨开多，只要 EOS 价值涨 10%，张三的收益率就到达 100%了；假如价值跌 10%，张三就会吃亏 100%。
在期货合约中，假如投资者（好比张三）看好某个标的（好比例子中的 EOS），认为将来会涨，就应该开多；假如（譬喻李四）看衰，认为会跌，就应该开空。杠杆的浸染，是以小博大，放大收益/吃亏。
假如凭据人民币价值计较，收益率就没那么高了，因为 EOS 价值跌了。李四投入了 100 枚 EOS，其时值 2000 元；最后可以取出 350 枚 EOS，价值跌到了 15 元，总代价是 5250元，相当于赚了 3250 元，收益率为 162.5 %。也就是说，做空的收益，有一部门会被价值下跌对冲掉。
除了 10 倍杠杆，一般的生意业务平台还会提供 1 倍、2 倍、3 倍、5 倍、20 倍杠杆，甚至有的生意业务平台提供 100 倍杠杆。100 倍杠杆意味着，只要朝反偏向颠簸 1% 就爆仓了。所以，杠杆越高，风险越大。
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